|乐游科技将百亿易主腾讯?郁国祥套现抽身
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三度变更买家
宁波富豪郁国祥欲出售他操盘数年的港股上市公司乐游科技(1089.HK) , 在先后与创梦天地、世纪华通洽谈又流产后 , 迎来了“终极买家”腾讯 。
乐游科技最新公告称 , 公司实控人郁国祥与腾讯旗下Tencent Mobility Limited签订了私有化独家协议 , 乐游科技将被收购及私有化 。 与此同时 , 郁国祥与此前潜在买方世纪华通终止了相关收购协议 。
乐游科技最新股价2.89港元 , 市值89.1亿港元 , 郁国祥实质持股69.2% 。
乐游科技前身为森宝食品 , 郁国祥在2017年浮出水面成为其控股股东 , 但其实际介入时间可能早在森宝食品于2014年-2015年转型游戏产业之际 。
2015年初 , 森宝食品联手完美世界以7320万美元收购《星际战甲 Warframe》开发商DE公司61%股权 , 当时森宝食品持有58%、完美世界持有3% 。 此后 , 乐游科技又继续收购 , 将对DE公司的持股上升至97% 。
郁国祥还挖来曾在奇虎360、完美世界、巨人网络等游戏公司担任过高管的许怡然出任乐游科技董事会主席、行政总裁 。
乐游科技的游戏业务主要依赖收购 。 除了收购加拿大游戏开发商Digital Extremes外 , 乐游科技还收购了英国游戏开发商Splash Damage、美国游戏开发商Athlon Games , 以及制作《使命召唤》的美国游戏开发商Certain Affinity公司20%股权 。
【|乐游科技将百亿易主腾讯?郁国祥套现抽身】目前 , 乐游科技的主要产品多为PC端网游 , 除了《星际战甲》外 , 还有自研产品《变形金刚》、《文明online》以及与亚马逊游戏工作室合作研发的《指环王》题材MMORPG游戏 。
《星际战甲》是乐游科技的主要收入来源 。 2019年 , 乐游科技营收为2.14亿美元 , 同比降5.9% , 净利润由盈利转为亏损840万美元 。 收入下降主要因《星际战甲》的收入下滑所致:去年收入同比降12%至1.75亿美元 。
现在看来 , 郁国祥介入乐游科技是一次典型的资本运作 。 随着《星际战甲》业绩触顶 , 郁国祥出售这项资产的速度也在加快 。
2019年初 , 乐游科技与蔡文胜的美图(1357.HK)达成换股交易 , 即郁国祥打算将《星际战甲》开发商DE公司31%股权以26.86亿港元价格出售至美图公司 , 交易完成后 , 乐游科技将成为美图公司第二大股东 。 但上述交易最终因美图公司股东反对而终止 。
2019年9月 , 乐游科技正式宣告“易主”打算 , 并称多名潜在投资者将收购郁国祥的持股或上市公司主要资产 。 消息传出后 , 市场传闻腾讯、网易等均与乐游科技有所接触 , 贝恩资本、KKR及CVC资本也参与竞投乐游科技 。
去年12月 , 郁国祥就出售乐游科技与港股游戏公司创梦天地达成了收购协议 。 到了今年5月 , 又与A股游戏公司世纪华通签署了收购意向协议;今年7月 , 市场传出索尼收购乐游科技的消息 , 但后者并未公告确认 。
值得关注的是 , 腾讯之前就有迹象介入乐游科技 。 乐游科技此前的意向购买方创梦天地为腾讯系公司 , 腾讯持股18.59%为创梦天地第二大股东 。
彭博此前曾报道 , 创梦天地给乐游科技报出的收购价高达14亿美元(约109亿港元) , 但创梦天地市值也就60亿港元左右 , 手头现金也就数亿元 , 明显是“蛇吞象”交易 。 因此 , 据称创梦天地将寻求共同出资人联手拿下乐游科技 , 其第二大股东腾讯被传将介入 。
兜兜转转 , 腾讯最终直接出手了 。
腾讯早期起家于端游 , 但手游目前已成为腾讯游戏收入的大头 。 去年 , 受益于《王者荣耀》、《和平精英》等手游 , 腾讯的游戏业务收入增长10%至1147亿元 , 但部分端游如《地下城与勇士》的收入表现不佳 。 外界猜测 , 腾讯收购乐游科技 , 意在后者的端游产品 。
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