江苏龙网

  1. 主页 > 生活百科 > >

贷款|欧美的00后们：已经被掏空了( 二 )


从欲念燃起到完成购物，毫无阻力，一气呵成 。
此外，千禧一代和 Z 时代对于信用卡的信任程度降低，也为 BNPL 服务的崛起提供了可乘之机 。
根据 TD 银行的客户数据，有 25% 的千禧一代没有申请使用信用卡 。
由于信用卡公司的收费标注、利息结算方式较为复杂，用户在收到账单时往往会发现应还金额超出自己的预期，长此以往难免对信用卡的还款机制产生质疑 。
相比之下，在确认选择 BNPL 进行支付后，BNPL 的 App 中会即时显示还款期数、每期应还数额、还款日期限等内容，用户在还款前就能确定自己需要支付的全部欠款 。
02、不只是支付
通过聚焦传统金融业务通常会忽视的年轻用户群体，加之疫情促使电子商务大爆发，BNPL 市场迅速崛起 。
据 World Pay《The Global Payments Report 2022》显示，欧洲市场的电商交易 BNPL 占比最高，达到了 8%；北美 BNPL 在电商交易中的占比为 4%，交易额高达 562 亿美元；而在澳大利亚目前有将近 500 万人使用 BNPL 服务，即每五个人中就有一个是 BNPL 用户 。
这三大地区先买后付市场的繁荣与本土金融科技公司率先展开 BNPL 尝试不无关系 。
欧洲的 Klarna、澳洲的 Afterpay、北美的 Affirm 是 BNPL 领域的三大巨头，因发展较早、业务模式成熟极大地带动了当地 BNPL 市场的繁荣 。在 Klarna 的家乡瑞典，电商交易中先买后付占比甚至高达 25% 。
但尽管几家公司都主攻先买后付服务，其具体的业务模式仍有细微差别，部分头部 BNPL 公司业务模式如下所示：
贷款|欧美的00后们：已经被掏空了
文章图片

极客公园制图 | 数据来源：公司官网、Investopedia、东方证券研究院
根据表格可以发现，虽然不同的公司业务模式略有不同，但总结起来，BNPL 服务基本不收取利息、分期手续费、管理费等等，还款期限也更为灵活 。
通常情况下，如果用户未能按期还款，BNPL 公司会先发送邮件提醒，之后再收取并不算高的滞纳金，部分公司甚至无需缴纳滞纳金 。
不同于信用卡业务以及传统的小额消费贷款，BNPL 采取的无利息还款模式，在一定程度上能摆脱现有的监管框架，采取更为灵活的经营方案 。
受 2008 年次贷危机影响，美国于 2009 年颁布了《信用卡法案》，对信用卡的发卡机制加以约束，并要求不得向未满 21 周岁的消费者发放信用卡 。但由于独特的业务模式，BNPL 并未受到该法案的限制，甚至其主力用户就是没有信用卡的年轻人 。
在英国，根据《金融服务与市场法》相关规定，短期无息信贷有一定的监管豁免权；在澳大利亚，不涉及利息费用的 BNPL 同样可以规避相关法规的监管 。
无息的业务模式，也决定了 BNPL 盈利模式与其他借贷业务的不同 。
信用卡服务的收入来源以向用户收取的手续费、利息为主，与商家合作推出优惠活动时收取的服务费为辅；传统的小额消费贷款与商家合作的能力较弱，收入几乎全部依仗向用户收取高额利息；而因为大部分BNPL 服务采取的是无息还款，且不额外收取管理费与滞纳金，所以向合作商户收取佣金、交易手续费是 BNPL 的最主要收入来源 。
据 Afterpay 财报披露，商户带来的资金收入占总收入的 76%，其余为滞纳金收入，因此我们不难想象在不收取滞纳金的 BNPL 公司业务中，商户佣金收入的占比将会更高 。
贷款|欧美的00后们：已经被掏空了
文章图片

极客公园制图
一个很自然的疑问是：为什么商家愿意为 BNPL 付钱？
答案其实很简单，还是上文提到的「够快，够简便」 。
BNPL 减少支付摩擦、减轻消费者心理负担带来的一个很直接的影响就是，商品的销量提升了 。
Global Payments 的一项报告显示，BNPL 可以为商家带去 20%-30% 的交易转化率，并提高客单价 。BNPL 三巨头都曾披露过，支持 BNPL 服务的商家客单价平均增长了 60% 以上，单个客户的客单价甚至能增长 200% 。
在去年接受媒体采访时，Affirm 的联合创始人 Max Levchin 更是直言「我们的业务是为商家带来新客户，增加他们的购物车规模，增加他们在销售点的转化率 。」随着 BNPL 获得年轻人群的青睐，ZARA、Nike、Burberry、Dyson 等一众大牌都已支持 BNPL 支付 。
一边增强消费者购买力，一边为商户引流创收，是 BNPL 的生存之道 。
在 Klarna、Afterpay 等 BNPL 服务的 App 里，聚合了入驻商家的网站链接、促销信息以及消费者的测评，多彩的界面设计、精美直观的商品图片无不勾引起消费者的购物欲望 。


推荐阅读


上一篇：京东|京东618预售今晚20点开启：定金1元抵618元

下一篇：唐太宗任用了哪三位贤臣?辅佐唐太宗的贤臣有哪些