『半导体』中芯国际回归，半导体成为科技股最强力量？重点关注它！（名单）( 四 ) 中芯国际|芯片|光刻胶

参考Yole数据，射频前端芯片市场规模到2023年将达到350亿美元，复合增速超过15% 。疫情影响：收入占比来看，公司收入绝大部分来自于手机，三星是公司第一大客户，不过现在导入了华为可以对冲大部分影响，目前多款产品在华为全面导入。
短期而言考虑到海外疫情扩散对于更加依赖海外市场的手机厂商来说会有更加重大的影响，因此仍需警惕后续疫情持续蔓延对公司产生不利的影响。

②紫光国微：
主营集成电路芯片设计与销售，主要产品：智能卡安全芯片、智能终端安全芯片、特种微处理器、特种存储器。最赚钱的业务是特种军工集成电路。
之前有个瑕疵就是清华系资金链问题，这也是前期股价不是特别强势原因之一， 1季度业绩特别超预期后，新增了多家券商分析师跟踪，不过第二季度净利润预告同比增长-36.5%~9.5% ，则没太大亮眼。
FPGA芯片：属于公司的特种集成电路业务， 2019年， FPGA芯片产品实现全年销售额过亿元。
公司在这块国内属于最强的，技术含量极高，有很大机会成为炒作题材。时代下的eSIM+超级SIM卡：公司2018年已通过中国联通eSIM管理平台测试。
公司超级SIM卡产品同时具备SIM功能和存储功能，在5G大存储容量需求下，有望迎来发展机会。
同时收购Linxens ，加码智能安全芯片业务。拟发行股份收购紫光联盛100%股权，标的资产作价180亿元。
紫光联盛旗下Linxens主业为设计与生产智能安全芯片微连接器、RFID嵌体及天线和超轻薄柔性LED灯带，与公司智能安全芯片业务协同性较强。
这是该公司蛇吞像行为，能否收购成功还具有不确定性，若收购成功肯定是大利好。

③韦尔股份：
主营半导体分立器件、电源管理IC及并购后的CIS传感器，并购的业务才是最大看点，作为全球前三大CIS厂商，光学业务具备持久成长性。
1季度业绩超预期，净利润同比增长800.03% ，环比增长34% ，按一季度净利润推算全年净利润可以超过券商一致性预期。
20Q1虽受疫情影响，手机销量有较明显的下滑，但光学创新已经成为手机厂商新机的核心竞争力之一，多摄方案在手机中加速渗透，光学赛道需求成倍增长，疫情影响也难撼CIS行业高景气度。
豪威和思比科将受益于在中低端像素CIS芯片领域渗透率的提升，且下半年豪威高端像素产品有望逐步放量，有助于毛利率提高。
此外公司打算1.2亿美金收购新思亚洲地区的单芯片液晶触控与显示驱动集成芯片业务（TDDI）及标的业务的固定资产、知识产权、人员、存货等资产。
新思TDDI芯片主要客户为华为、OPPO、三星、小米等知名手机厂商，将有助于实现国内显示驱动产品的自主可控。
韦尔股份：一季度净利润4.45亿元，同比增长800% ，公司海外收入占比75% ，是全球第三大CIS厂商， CIS产品线丰富。
华天科技：一季度净利润0.63亿元，同比增长276% ，公司海外收入占比59% ，是封测龙头之一，产能位居内资专业封装企业的第三位，二季度订单爆满。
卓胜微：一季度净利润1.52亿元，同比增长263% ，公司海外收入占比72% ，是射频龙头，高通芯片供应商，新增4家本土制造和封测厂。
紫光国微：一季度净利润1.9亿元，同比增长183% ，公司海外收入占比19% ，聚焦逻辑芯片主业，是国内稀缺的高端FPGA+特种IC领军企业。
南大光电：一季度净利润0.35亿元，同比增长123% ，公司海外收入占比14% ，是光刻胶领域龙头之一。